Khám phá thế giới Arbitrage: Độ trễ, Lock, Phòng hộ, Tam giác và Thống kê – Hướng dẫn toàn diện giúp bạn lựa chọn chiến lược phù hợp nhất 15/06/2023 – Posted in: Arbitrage Software, cryptoarbitrage software, Forex trading

Arbitrage (kinh doanh chênh lệch giá), một thuật ngữ bắt nguồn từ tiếng Pháp arbitrer với nghĩa là “phán xét”, dùng để chỉ việc mua và bán đồng thời cùng một tài sản nhằm thu lợi từ sự chênh lệch giá giữa các thị trường khác nhau. Những chênh lệch này phát sinh do mất cân đối cung – cầu, khác biệt địa kinh tế và sự bất đối xứng thông tin. Mặc dù mọi chiến lược arbitrage đều hướng tới việc khai thác các chênh lệch giá này, nhưng phương pháp thực hiện lại rất đa dạng.

Hãy cùng khám phá thế giới arbitrage thông qua năm loại hình chính: arbitrage độ trễ (latency), arbitrage khóa (lock), arbitrage phòng hộ (hedge), arbitrage tam giác (triangular) và arbitrage thống kê (statistical). Mỗi loại đều có những thách thức và lợi ích riêng, và việc hiểu rõ sự khác biệt này là chìa khóa để lựa chọn chiến lược phù hợp với mức chấp nhận rủi ro, kỹ năng và mục tiêu đầu tư của bạn.

Arbitrage Độ Trễ (Latency Arbitrage)

1.1 Chiến lược Arbitrage One-Leg

Chiến lược One-Leg khai thác sự chênh lệch do độ trễ thời gian, chủ yếu trong giao dịch tần suất cao (HFT). Trader sử dụng công nghệ tiên tiến để dự đoán và tận dụng sự khác biệt giá giữa các thị trường do việc truyền tải thông tin bị chậm. Mặc dù có thể mang lại lợi nhuận nhanh và lớn, phương pháp này đòi hỏi vốn đầu tư công nghệ cao và phải đối mặt với sự cạnh tranh gay gắt giữa các công ty HFT.

Trong arbitrage One-Leg, phần mềm arbitrage sẽ so sánh giá trên một tài khoản – thường được gọi là “tài khoản chậm” – với nguồn báo giá nhanh được gọi là “fast feed”. Nếu giá từ fast feed đi trước giá của tài khoản, hệ thống sẽ mở lệnh mua trên tài khoản chậm, và ngược lại.

Nếu bạn có nguồn vốn lớn, năng lực công nghệ vững chắc và khả năng chấp nhận rủi ro cao, thì arbitrage độ trễ có thể là lựa chọn phù hợp.

1.2 Arbitrage Lock

Arbitrage Lock cũng là một dạng arbitrage độ trễ, trong đó giá từ fast feed được so sánh với hai tài khoản chậm. Mục tiêu là phòng hộ hoặc “khóa” lợi nhuận và giữ lệnh mở càng lâu càng tốt.

Arbitrage Lock bao gồm việc mua và bán cùng một công cụ tài chính đồng thời trên các thị trường khác nhau để đảm bảo lợi nhuận từ chênh lệch giá. Chiến lược này có mức rủi ro tương đối thấp vì các vị thế bù trừ lẫn nhau, tuy nhiên vẫn cần theo dõi liên tục và có rủi ro về khớp lệnh.

1.2.1 Chiến lược Lock Arbitrage

Kỹ thuật này cho phép phần mềm khóa lợi nhuận trong thời gian ngắn nhất hoặc với mức chênh lệch pip nhỏ nhất. Hai lệnh đối nghịch (mua và bán) được đặt trên hai tài khoản khác nhau cho cùng một công cụ. Khi xuất hiện cơ hội arbitrage, hệ thống sẽ quản lý các lệnh để đảm bảo lợi nhuận.

1.2.2 Chiến lược LockCL

Tương tự chiến lược Lock, LockCL cho phép khóa lợi nhuận trên cùng một tài khoản mà không cần đóng giao dịch, đồng thời chờ đợi cơ hội arbitrage tiếp theo thông qua các lệnh ảo.

1.2.3 Chiến lược LockCL2

Chiến lược này có nguyên lý tương tự nhưng khác ở cách tái mở vị thế sau khi các điều kiện đóng lệnh được đáp ứng.

1.2.4 Chiến lược LockCL3

Được thiết kế để thực hiện arbitrage trên một tài khoản, trong khi tài khoản còn lại chỉ được sử dụng cho mục đích khóa (lock).

1.2.5 Chiến lược BrightTrio

BrightTrio là một chiến lược đặc biệt sử dụng ba tài khoản (A, B và C) nhằm nâng cao hiệu quả arbitrage đồng thời che giấu hoạt động giao dịch arbitrage.

1.2.6 Chiến lược BrightDuo

Chiến lược BrightDuo có thuật toán rất phức tạp và sẽ được mô tả chi tiết trong bài viết này.

Nếu bạn tìm kiếm một chiến lược đầu tư thận trọng hơn và có thời gian theo dõi thị trường liên tục, arbitrage Lock có thể là lựa chọn phù hợp.

Chiến lược Arbitrage Phòng Hộ (Hedge Arbitrage)

Arbitrage phòng hộ, còn được gọi là giao dịch cặp (pairs trading), bao gồm việc mở vị thế mua trên một tài sản và vị thế bán trên một tài sản có liên quan. Chiến lược này dựa trên mối tương quan thống kê và nhằm kiếm lợi nhuận từ sự sai lệch tạm thời, với mức rủi ro tương đối thấp do các vị thế có thể bù trừ cho nhau.

Nếu bạn có kiến thức tốt về phân tích thống kê và sẵn sàng chấp nhận mức rủi ro trung bình, arbitrage phòng hộ có thể là lựa chọn phù hợp.

Chiến lược Arbitrage Tam Giác (Triangular Arbitrage)

Arbitrage tam giác liên quan đến việc giao dịch ba loại tiền tệ khác nhau trên ba thị trường khác nhau. Lợi nhuận được tạo ra bằng cách khai thác sự chênh lệch tỷ giá giữa các loại tiền này. Đây là chiến lược phức tạp, đòi hỏi giám sát liên tục và thường được thực hiện bằng các hệ thống giao dịch thuật toán.

Nếu bạn am hiểu thị trường forex và có đủ nguồn lực cho giao dịch thuật toán, arbitrage tam giác có thể là lựa chọn phù hợp.

Chiến lược Arbitrage Thống Kê

Arbitrage thống kê sử dụng các mô hình toán học để xác định cơ hội giao dịch dựa trên dữ liệu giá lịch sử và các yếu tố thị trường khác. Mặc dù có tiềm năng sinh lợi cao, chiến lược này đòi hỏi kiến thức sâu về phân tích định lượng và mô hình hóa toán học.

Kết luận

Việc lựa chọn chiến lược arbitrage phù hợp phụ thuộc vào mục tiêu tài chính, mức độ chấp nhận rủi ro và kỹ năng của bạn. Mỗi chiến lược đều có sự cân bằng riêng giữa rủi ro và lợi nhuận, cũng như yêu cầu kỹ thuật khác nhau.

Giới thiệu SharpTrader™: Phần mềm Arbitrage Tối Ưu cho Giao Dịch Hiện Đại

SharpTrader™ cho phép bạn khai thác sự kém hiệu quả của thị trường với độ chính xác và tốc độ cao, cung cấp nhiều chiến lược arbitrage cùng giao diện thân thiện, phù hợp cho cả trader mới và chuyên nghiệp.

Mua SharpTrader™ ngay hôm nay và trải nghiệm tương lai của giao dịch